Виды ценных бумаг классификация и особенности (6 видео)

Ценные бумаги являются важной и широко распространенной категорией финансовых инструментов. Они позволяют инвесторам получать доход и участвовать в управлении различными активами. Ценные бумаги могут быть разных видов, каждый из которых имеет свои особенности и преимущества.

Акции – один из самых распространенных видов ценных бумаг. Владелец акций становится совладельцем компании и имеет право участвовать в ее управлении и получать дивиденды. Акции могут быть как привилегированными, так и обыкновенными, с различными степенями ограничений и привилегий.

Облигации – это долговые ценные бумаги, которые предоставляют инвесторам право на получение процентных выплат и возврат вложенных средств в определенные даты. Облигации могут быть корпоративными или государственными, а также иметь различные сроки погашения и уровни доходности. Они являются более консервативным инструментом инвестирования по сравнению с акциями.

Деривативы, такие как фьючерсы, опционы и свопы, представляют собой финансовые инструменты, значение которых зависит от цены какого-либо базового актива, такого как акция или сырьевой продукт. Деривативы используются для хеджирования рисков, спекулятивной торговли или получения дохода от колебаний рынка.

Это лишь несколько примеров видов ценных бумаг, их существует гораздо больше. Каждый вид имеет свои особенности и требует определенных знаний и навыков для успешной торговли. Инвесторам важно провести собственное исследование и консультироваться с финансовыми советниками для выбора наиболее подходящих для них ценных бумаг.

Содержание

Акции
Обыкновенные акции
Привилегированные акции
Облигации
Государственные облигации
Корпоративные облигации
Инвестиционные сертификаты
Фондовые сертификаты
Облигационные сертификаты
Деривативы
Фьючерсы
Опционы
💡 Видео

Видео:Все ценные бумаги понятным языком за 8 минутСкачать

Акции

Особенности акций:

Право на участие в управлении компанией: акционер имеет право участвовать в голосовании на общем собрании акционеров и принимать решения по вопросам, касающимся компании.
Право на получение дивидендов: акционер имеет право на получение доли в прибыли компании в виде дивидендов, которые могут выплачиваться ежегодно или по соглашению акционеров.
Нет обязательства на возврат вложенных средств: владелец акций не несет личной ответственности перед кредиторами компании и не обязан вернуть вложенные средства в случае неудачи компании.
Возможность получения капитального дохода: владение акциями может привести к росту их стоимости, что позволяет акционеру получить прибыль при продаже акций по более высокой цене, чем при их покупке.
Ликвидность: акции являются ликвидными ценными бумагами, их можно легко продать на фондовой бирже или через брокера.

Обыкновенные акции

Особенностью обыкновенных акций является то, что их владельцы имеют право голоса на общем собрании акционеров и принимают участие в принятии ключевых решений, связанных с управлением компанией.

Кроме того, обыкновенные акции позволяют получать дивиденды — выплаты, которые компания осуществляет ежегодно или периодически для своих акционеров в зависимости от финансового положения компании.

Владельцы обыкновенных акций также могут продавать свои акции на рынке ценных бумаг и получать доход от разницы в цене покупки и продажи акции.

Обыкновенные акции являются наиболее распространенным типом ценных бумаг и часто используются для привлечения инвестиций в компании.

Важно отметить, что обыкновенные акции не гарантируют владельцам возврат инвестиций в случае банкротства компании. В случае ликвидации компании, акционеры обычно получают остаток средств после удовлетворения требований кредиторов.

Привилегированные акции

Одним из основных привилегий привилегированных акций является право на получение дивидендов в приоритетном порядке. Это означает, что в случае получения прибыли, владельцы привилегированных акций будут первыми получать свою долю дивидендов, причем сумма выплаты может быть заранее определена.

Данный вид акций также может иметь другие привилегии, такие как приоритет в случае ликвидации компании и предоставление права на голосование по определенным вопросам компании.

Однако стоит отметить, что владельцы привилегированных акций не имеют права на участие в управлении компанией и их возможности для получения дохода ограничены.

Привилегированные акции могут быть выгодны для инвесторов, которые ищут более стабильный и предсказуемый доход, а не стремятся к получению больших капиталовложений.

Видео:Понятие ценных бумаг и их видыСкачать

Облигации

Облигации делятся на несколько видов в зависимости от финансовых инструментов, которыми они обеспечиваются:

Государственные облигации – эмитируются государством и обеспечиваются его финансовой стабильностью.
Корпоративные облигации – эмитируются коммерческими организациями и обеспечиваются их активами.
Муниципальные облигации – эмитируются муниципалитетами и обеспечиваются их доходами от налогов и другими источниками финансирования.
Хозяйственные облигации – эмитируются банками или предприятиями и обеспечиваются их имуществом.

Кроме того, облигации могут быть различными по сроку погашения:

Краткосрочные облигации – погашаются в течение одного года.
Среднесрочные облигации – погашаются в течение одного до пяти лет.
Долгосрочные облигации – погашаются в течение более пяти лет.

Классификация облигаций позволяет инвестору выбирать инструменты в соответствии с его инвестиционными предпочтениями и рисками. Облигации являются стабильным инструментом среднего и долгосрочного инвестирования, предоставляющим инвесторам возможность получать доходы в виде процентов.

Государственные облигации

Основное предназначение государственных облигаций — это привлечение средств для пополнения государственного бюджета. Государство, выпуская облигации, обязуется вернуть инвестору вложенные ими средства по истечению определенного срока, а также выплатить определенный процент годовых.

Государственные облигации обычно имеют фиксированный срок погашения, который может варьироваться от нескольких месяцев до нескольких лет. Также они могут быть разделены на краткосрочные (срок погашения до одного года) и долгосрочные (срок погашения более одного года).

Государственные облигации могут быть номинальными или дисконтными. В первом случае, инвестор приобретает облигацию по номинальной стоимости, а в срок погашения получает обратно эту же сумму. Во втором случае, облигация продаётся по скидке от номинала, и инвестор при покупке платит меньше, чем получит при погашении.

Важным фактором при выборе государственной облигации является кредитный рейтинг государства-эмитента. Чем выше рейтинг, тем более надежными считаются облигации и тем ниже процентная ставка по ним. Государственные облигации таких развитых стран, как США или Германия, считаются одними из наиболее надежных в мире.

Государственные облигации являются одним из основных инструментов, используемых государством для регулирования экономических процессов. Кроме того, они часто служат жизненно важным источником финансирования для государства.

Преимущества государственных облигаций	Недостатки государственных облигаций
Надежность и стабильность Гарантированная выплата процентов и погашения суммы Ликвидность Возможность диверсификации портфеля инвестиций	Низкая доходность по сравнению с другими видами инвестиций Влияние инфляции на реальную прибыль Кредитный риск — возможность дефолта государства-эмитента

Корпоративные облигации

Основная особенность корпоративных облигаций заключается в том, что они представляют собой обязательства эмитента перед держателями облигаций. Владелец корпоративной облигации имеет право на получение фиксированного дохода в виде процентов (купонов) по облигации.

Корпоративные облигации могут быть различных типов: фиксированный купон, плавающий купон, нулевой купон и др. Фиксированный купон предполагает выплату фиксированного процента по облигации в течение всего срока действия. Плавающий купон предусматривает изменение размера процента в зависимости от определенных финансовых показателей компании-эмитента. Нулевой купон предполагает выплату процентов по облигации в момент ее погашения.

Корпоративные облигации могут быть как простыми (обыкновенными), так и привилегированными. Обыкновенные облигации предоставляют держателю право принять участие в общем собрании акционеров эмитента и принять участие в распределении прибыли. Привилегированные облигации предоставляют держателю право на получение приоритетных выплат перед владельцами обыкновенных облигаций в случае ликвидации компании или выплаты дивидендов.

Корпоративные облигации являются одним из наиболее ликвидных и надежных инструментов инвестирования, так как они обеспечивают стабильный доход. Однако, в связи с возможностью дефолта эмитента и другими рисками, связанными с инвестированием в облигации, инвесторам рекомендуется правильно оценивать риски и диверсифицировать свой инвестиционный портфель.

Видео:ЕГЭ по обществознанию с нуля — Ценные бумаги за 6 минутСкачать

Инвестиционные сертификаты

Особенностью инвестиционных сертификатов является то, что они выпускаются коллективными инвестиционными фондами и предоставляют инвесторам возможность участвовать в инвестиционных портфелях без необходимости непосредственного управления ими.

Инвестиционные сертификаты делятся на несколько видов в зависимости от инвестиционных стратегий фонда, который их выпускает:

Акции фондов. Владельцы таких сертификатов имеют право на долю в акциях компаний, входящих в инвестиционный портфель фонда.
Облигации фондов. В этом случае инвестиционный портфель фонда состоит в основном из облигаций различных компаний и государственных облигаций.
Денежные фонды. Они состоят из высоколиквидных финансовых инструментов, таких как банковские вклады и короткосрочные облигации.
Имущественные фонды. Такие сертификаты предоставляют право на долю в недвижимости, земельных участках или других материальных активах.

Инвестиционные сертификаты предоставляют инвесторам возможность диверсификации рисков и получения дохода от инвестиций без необходимости углубленного изучения финансовых рынков и управления инвестиционным портфелем самостоятельно. Однако, стоит помнить, что инвестиции в инвестиционные сертификаты также несут риски, связанные с колебаниями рынка и результатами инвестиционной деятельности фонда.

Фондовые сертификаты

Особенностью фондовых сертификатов является возможность инвестирования в широкий круг активов и инструментов, таких как акции, облигации, депозиты и другие. Инвесторы, приобретая фондовые сертификаты, получают доступ не только к прибыльности отдельных активов, но и к диверсификации портфеля, что позволяет снизить риски инвестиций.

Паевые инвестиционные фонды, в которые можно инвестировать с помощью фондовых сертификатов, предоставляют возможность инвестировать в различные виды активов и стратегии инвестирования. Например, существуют фонды, инвестирующие в акции компаний определенного сектора, региона или страны, а также фонды, инвестирующие в пассивное управление или активное управление активами.

Фондовые сертификаты предоставляют инвесторам прозрачность и ликвидность. Их стоимость рассчитывается на основе стоимости активов фонда, и они могут быть погашены по требованию инвестора. Также фондовые сертификаты могут быть куплены или проданы на рынке ценных бумаг, что позволяет инвесторам легко входить и выходить из инвестиций в фонды.

Фондовые сертификаты предоставляют инвесторам доступ к инвестициям, которые обычно доступны только крупным институциональным инвесторам. Они позволяют разнообразить портфель и получить доходы от профессионального управления активами.

Облигационные сертификаты

Основная цель облигационных сертификатов состоит в привлечении дополнительного финансирования для эмитента. Эмитент выпускает облигационные сертификаты и продаёт их инвесторам, получая при этом необходимые средства для реализации своих проектов или погашения задолженностей.

Облигационные сертификаты обладают следующими характеристиками:

Номинальная стоимость — это указанная в документе стоимость облигационного сертификата, по которой инвестор может его приобрести или продать.
Срок погашения — это период, по истечении которого эмитент должен вернуть инвестору номинальную стоимость облигационного сертификата.
Процентная ставка — это доходность для инвестора, которая выплачивается эмитентом в течение срока действия облигации.
Тип выплаты процентов — облигационные сертификаты могут иметь разные схемы выплаты процентов: купонные, дисконтные или фиксированные.
Рейтинг эмитента — эмитент облигационного сертификата может иметь определенный рейтинг, который отражает его кредитоспособность.

Владение облигационными сертификатами позволяет инвестору получать регулярные доходы и защиту капитала. Этот тип ценных бумаг предоставляет возможность диверсификации портфеля и распределения инвестиционных рисков.

Видео:5.3. Общие положения о ценных бумагах. Эмиссионные ценные бумагиСкачать

Деривативы

Деривативы представляют собой финансовые инструменты, цена которых зависит от изменения каких-либо базовых активов, таких как акции, валюты, индексы или товары. Они относятся к группе производных финансовых инструментов, поскольку их цена происходит от производных величин.

Деривативы бывают разных типов, включая фьючерсы, опционы, свопы и форварды. Каждый из них имеет свои особенности и предназначен для решения различных финансовых задач.

Основная особенность деривативов заключается в том, что они позволяют трейдерам и инвесторам защитить свои инвестиции от изменений на рынке или получить прибыль на основе таких изменений. Например, путевой опцион позволяет обладателю продать акцию по определенной цене в будущем, что может оказаться полезным в условиях падения цены на акцию.

В то же время деривативы могут быть весьма сложными инструментами, требующими хорошего понимания рынка и финансовых инструментов. При неправильном использовании деривативов инвесторы рискуют понести значительные убытки. Поэтому перед тем, как начать торговать деривативами, полезно получить соответствующее образование или консультацию специалиста.

В целом, деривативы представляют собой важный инструмент финансовых рынков, позволяющий инвесторам защитить свои интересы и получить прибыль на основе изменений на рынке. Они открыты для всех трейдеров и инвесторов, но требуют хорошего понимания и опыта для успешной работы с ними.

Фьючерсы

Особенностью фьючерсов является возможность инвестирования в активы без необходимости непосредственного владения ими. Такие контракты часто используются для защиты от колебаний цен на рынке или для спекулятивных целей.

Фьючерсы служат инструментом для торговли на фьючерсных биржах, где предоставляются возможности для операций с различными активами, такими как сырье, валюты, облигации и другие.

Важно отметить, что фьючерсы являются деривативными инструментами, то есть их цена зависит от базового актива и других факторов, таких как процентные ставки и спрос и предложение на рынке.

В результате, фьючерсы несут определенные риски, связанные с колебаниями цен и другими факторами, которые могут существенно влиять на доходность операций.

Опционы

Опционы делятся на два основных типа: колл-опционы (опционы на покупку) и пут-опционы (опционы на продажу). Колл-опцион позволяет владельцу купить базовый актив по заранее оговоренной цене, в то время как пут-опцион дает возможность продать актив по определенной цене.

Особенностью опционов является то, что они имеют ограниченный срок действия, после которого они становятся бесполезными. Это называется сроком погашения опциона. Владелец опциона должен принять решение использовать его до срока погашения, в противном случае опцион просто утрачивает свою стоимость.

Важным аспектом опционов является их цена, которая называется премией. Премия определяется множеством факторов, включая цену базового актива, цену исполнения, срок исполнения, волатильность рынка и процентную ставку.

Термин	Описание
Базовый актив	Актив, на который ссылается опцион, например, акции компании, валюта или товары.
Цена исполнения	Цена, по которой владелец опциона может купить или продать базовый актив.
Срок исполнения	Срок, в течение которого владелец опциона может использовать его.
Волатильность рынка	Степень изменчивости цен на рынке.
Процентная ставка	Уровень процентных ставок на финансовом рынке.

Опционы активно используются в финансовом мире для защиты от рисков, спекуляции и создания различных стратегий. Они позволяют инвесторам получать доход и защищать свои инвестиции при изменении цен на рынке.

Важно отметить, что торговля опционами является сложной и рискованной деятельностью, требующей хорошего понимания рынка и финансовых инструментов. Новичкам рекомендуется изучить данную тему и проконсультироваться с профессионалами перед принятием решения о покупке или продаже опционов.